Proč malé banky nejsou vždy nejlepší pro malé podnikové úvěry

Navzdory konvenční moudrosti ukázala nová studie, že malé banky nejsou vždy tou nejlepší volbou při hledání úvěru na malé podniky.

Výzkumní pracovníci na univerzitách Harvard a Yale zjistili, že místní banky, které jsou považovány za nejlepší pro malé podniky, protože jejich decentralizovaná úvěrová struktura dává manažerům pobočky autonomii při rozhodování o půjčování, jsou jen nejlepší možností pro financování malých podniků, pokud čelí místní konkurenci.

"Ukazujeme, že je pravda, že decentralizované banky vytvářejí lepší úvěrové výsledky pro malé podnikům než centralizovaným bankám, právě kvůli diskrétnosti poskytované manažerům místních poboček, "řekl výzkumný pracovník Rodrigo Canales z Yale School of Management. "Obrovské varování je, že to platí pouze tehdy, když existuje konkurence."

Podle studie, bez konkurence, stejná diskrétnost, že vedoucí pobočky ovlivňují místní úvěrové rozhodování, jim dovoluje také využít jejich sílu třešně- vybírání těch nejlepších firem, schvalování menších úvěrů a účtování vyšších úrokových sazeb

"Pokud je decentralizovaná banka jediná hra ve městě, manažer dá firmám horší podmínky, protože ví, že firmy nemají jiné možnosti, "Řekl Canales. "Pokud existuje konkurence, manažer na to může reagovat a pracovat tak, aby centralizovaní konkurenti nemohli."

Autoři studie uvedli, že výsledky pomohou vysvětlit, proč se podnikání zvýšilo po americké bankovní deregulaci, která snížila počet malých bank.

"Chtěli byste očekávat, že půjčky malým firmám by klesly, kdyby banky mohly být centralizovány a znárodněny," řekl Canales. "Zvýšení úvěrů malým podnikům mohlo nastat, protože malé banky již neměly místní monopoly a přidání konkurence na trhu mělo prospěch podnikatelů."

Výzkum má důsledky pro to, jak pomáhat malým podnikům, podle Canalesových. > "Pokud chcete pomáhat malým firmám, pak chcete podpořit konkurenci a chcete podpořit řadu úvěrových modelů namísto pouhého zaměření na centralizované nebo decentralizované půjčky pro malé podniky," uvedl.

Studie, který byl spoluautorem Ramany Nandy z Harvard Business School, byl publikován v srpnovém čísle časopisu Financial Economics

Bezpečnostní a bezpečnostní předpovědi pro rok 2018

Mezi nejvýznamnější obavy v příštím roce jsou hackeři, kteří používají strojové učení k vytvoření vývoje výcviku ve zbrojení, novější způsoby, jak hackeři cílové podniky s ransomware a potenciálními uživateli v aplikacích bez serverů. Soukromí je také rostoucí obavu, protože sběr dat o spotřebitelích prostřednictvím našich zařízení nevykazuje žádné známky zpomalení.

(Obchodní)

Kolik je to špatné pronájmy, které skutečně stojí za to?

Průměrné náklady na pronájem špatného zaměstnance jsou 17 000 dolarů, podle průzkumu provedeného tvůrcem kariéry. To znamená, že získání rozhodnutí o náboru je poprvé nezbytné, ale jakým způsobem mohou správci pronájmu ujišťovat, že přinášejí ty správné lidi? Konvenční metody náboru se řídí jednoduchým procesem, při kterém uchazeči platí na základě neurčitého popisu práce, jsou vybráni pro rozhovory a nakonec je vybrán jeden.

(Obchodní)