Proč malé banky nejsou vždy nejlepší pro malé podnikové úvěry


Proč malé banky nejsou vždy nejlepší pro malé podnikové úvěry

Navzdory konvenční moudrosti ukázala nová studie, že malé banky nejsou vždy tou nejlepší volbou při hledání úvěru na malé podniky.

Výzkumní pracovníci na univerzitách Harvard a Yale zjistili, že místní banky, které jsou považovány za nejlepší pro malé podniky, protože jejich decentralizovaná úvěrová struktura dává manažerům pobočky autonomii při rozhodování o půjčování, jsou jen nejlepší možností pro financování malých podniků, pokud čelí místní konkurenci.

"Ukazujeme, že je pravda, že decentralizované banky vytvářejí lepší úvěrové výsledky pro malé podnikům než centralizovaným bankám, právě kvůli diskrétnosti poskytované manažerům místních poboček, "řekl výzkumný pracovník Rodrigo Canales z Yale School of Management. "Obrovské varování je, že to platí pouze tehdy, když existuje konkurence."

Podle studie, bez konkurence, stejná diskrétnost, že vedoucí pobočky ovlivňují místní úvěrové rozhodování, jim dovoluje také využít jejich sílu třešně- vybírání těch nejlepších firem, schvalování menších úvěrů a účtování vyšších úrokových sazeb

"Pokud je decentralizovaná banka jediná hra ve městě, manažer dá firmám horší podmínky, protože ví, že firmy nemají jiné možnosti, "Řekl Canales. "Pokud existuje konkurence, manažer na to může reagovat a pracovat tak, aby centralizovaní konkurenti nemohli."

Autoři studie uvedli, že výsledky pomohou vysvětlit, proč se podnikání zvýšilo po americké bankovní deregulaci, která snížila počet malých bank.

"Chtěli byste očekávat, že půjčky malým firmám by klesly, kdyby banky mohly být centralizovány a znárodněny," řekl Canales. "Zvýšení úvěrů malým podnikům mohlo nastat, protože malé banky již neměly místní monopoly a přidání konkurence na trhu mělo prospěch podnikatelů."

Výzkum má důsledky pro to, jak pomáhat malým podnikům, podle Canalesových. > "Pokud chcete pomáhat malým firmám, pak chcete podpořit konkurenci a chcete podpořit řadu úvěrových modelů namísto pouhého zaměření na centralizované nebo decentralizované půjčky pro malé podniky," uvedl.

Studie, který byl spoluautorem Ramany Nandy z Harvard Business School, byl publikován v srpnovém čísle časopisu Financial Economics


Small Business Snapshot: Fialová láska

Small Business Snapshot: Fialová láska

Violet Love začala v roce 2006 s nápadem vytvořit perfektní čelenku, která nebyla na trhu: Něco roztomilé, pohodlné, funkční a cenově dostupné. V té době jsem byl zanícený běžec, který miloval módu a dělá svou kariéru jako inženýr. Udělal jsem to, co dělá většina inženýrů - když se něco nedá najít nebo není podle našeho přání, pokračujeme k vytvoření vlastní verze.

(Obchodní)

Jak tento ozdobec proměnil hobby do úspěchu elektronického obchodu

Jak tento ozdobec proměnil hobby do úspěchu elektronického obchodu

Pracoval jsem v oboru péče o pleť celý svůj dospělý život. Začala jsem jako recepční ve vysokých lázních na 19 let, pak se stala estéstou na 24. Průmysl byl hodně jiný. V té době nebyly žádné lázně nebo voskové salony. Pokud jste byli čerstvě mimo školu, museli jste skutečně prokázat vaši hodnotu a já jsem tvrdě pracovala, abych se dokázala u některých z nejlepších lázní v NYC.

(Obchodní)